اکثر اندیکاتورها شکست می خورند زیرا فرض می کنند بازار یک چیز است. معمولاً در مورد چندین چیز مختلف به طور همزمان است.
میانگین متحرک بیانیه ای از کاری است که قیمت انجام داده است. نوسانگر مومنتوم بیانیه ای از سرعت وقوع این اتفاق است. محدوده نوسان بیانیه ای است که نشان می دهد قیمت تا چه اندازه از میانگین اخیر خود منحرف می شود. هر یک از این ابزارها به یک سوال مفید پاسخ می دهند. مشکل این است که همه آنها به یک سؤال پاسخ می دهند و همه آنها فرض می کنند که خود سؤال سؤال درستی است.
سوال صحیح بستگی به رژیم دارد. و حالت به ندرت همان چیزی است که نشانگر نشان می دهد.
فرض ضمنی
هر شاخص یک الگوی ضمنی را به بازار حمل می کند. یک شاخص پیروی از روند نشان می دهد که روندی برای دنبال کردن وجود دارد. شاخص بازگشت میانگین نشان می دهد که میانگینی برای بازگشت وجود دارد. نشانگر شکست نشان می دهد که سطوح انتقال بین حالت ها را مشخص می کنند، نه حصارهای درون آنها.
وقتی حدس با حالت مطابقت دارد، نشانگر کار می کند. وقتی حدس با هم مطابقت ندارد، نشانگر سیگنال‌هایی تولید می‌کند که شبیه سیگنال‌هایی هستند که دیروز کار می‌کردند، اما شکست می‌خورد. نه به این دلیل که نشانگر خراب است. زیرا بازار دیگر کاری را که اندیکاتور برای آن طراحی شده است انجام نمی دهد.
به همین دلیل است که معامله‌گرانی که به یک ابزار متصل می‌شوند، چرخه‌های درخشندگی و سقوط را تجربه می‌کنند. آنها تغییر نکرده اند. بازار دارد. ابزار مدام به سوالی که دیگر پرسیده نمی شد، همان پاسخ را می داد.
جذب آرام
اولین حالتی که ارزش شناسایی دارد، جذب آرام است. قیمت به آرامی حرکت می کند. صدا ثابت است اما تهاجمی نیست. فشار فروش با قیمت های بالاتر اتفاق می افتد و بدون وحشت جذب می شود. فشار خرید با قیمت های پایین تر اتفاق می افتد و بدون فوریت جذب می شود.
این حالتی است که بازیکنان بزرگ بی سر و صدا جمع می کنند یا توزیع می کنند. نمودار حرکت کمی را نشان می دهد. جریان سفارش انتقال ثابت را نشان می دهد. شاخص هایی که به دنبال حرکت هستند چیزی چاپ نمی کنند. نشانگرهایی که به دنبال شکستگی هستند سیگنال های نادرستی را روی هر فیتیله کوچک تولید می کنند.
کار در Calm Absorption به معنای پیدا کردن یک حرفه نیست. مسلماً عدم تحرک به خودی خود یک حالت است. بازار کار خاصی انجام می دهد. این کار را به گونه ای انجام نمی دهد که در اکثر ابزارها ثبت شود.
نویز محدود به محدوده
Ranged Noise در یک نگاه معمولی شبیه به Calm Absorption به نظر می رسد، اما در زیر آن بسیار متفاوت رفتار می کند. قیمت در یک منطقه خاص در نوسان است. ولوم در لبه ها افزایش می یابد و در وسط کاهش می یابد. هر فشار به مقاومت با عرضه مواجه می شود. هر فشار برای حمایت با تقاضا روبرو می شود.
این حالتی است که در آن شاخص‌های بازگشت متوسط کار می‌کنند و شاخص‌های حرکت سرمایه را از بین می‌برند. سطحی که دیروز خریدید و امروز فروختید همان سطحی است که فردا خواهید خرید. معامله‌گری که این حالت را با روند اشتباه می‌گیرد، پایین‌ها را می‌فروشد و اوج‌ها را می‌خرد و از هر دو طرف ضرر می‌کند.
سیگنالی که در نویز محدود به محدوده اهمیت دارد نشانگر نیست. این خود محدوده است. ساختار سیستم است. اسیلاتور فقط توضیحی از آن است.
فشرده سازی تنش
فشرده سازی تنش حالتی است که قبل از اکثر حرکات خشن است. قیمت تنگ است. دامنه در حال باریک شدن است. صدا اغلب کاهش می یابد، گاهی اوقات به طور چشمگیری. به نظر می رسد بازار کار کمتری انجام می دهد، اما در زیر جایگاه متمرکز شده است.
شاخص هایی که نوسانات را اندازه گیری می کنند، فشرده سازی را به درستی شناسایی می کنند. شاخص هایی که حرکت را اندازه می گیرند چیزی را نشان نمی دهند زیرا هیچ اتفاقی در سطح روی نمی دهد. تاجری که منتظر حرکت است، دیر خواهد رسید. معامله‌گری که فقط بر اساس نوسانات کار می‌کند، گاهی برای روزها معامله می‌کند.
اشتباهی که اکثر معامله گران در فشرده سازی شدید مرتکب می شوند این است که آرامش را ادامه رژیم قبلی تفسیر می کنند. این نیست. این تنظیمات ساختاری برای حالت بعدی است و حالت بعدی تقریباً هرگز ادامه حالت قبلی نیست.
درک اینکه چرا فشرده سازی در جایی است که در آن قرار دارد و چه نوع ساختاری تولید شده است، جایی است که راهنمای کامل ساختار بازار مفید است – زیرا حالت ها توصیفی شناور از رفتار قیمت نیستند. آنها در بالای ساختار زیرین قرار می گیرند و این ساختار است که تعیین می کند کدام حالت در هر زمان معین امکان پذیر است.
تایید تکانه
هنگامی که فشرده سازی به یک حرکت جهت دار تبدیل می شود، بازار وارد تایید حرکت می شود. قیمت به طور پیوسته حرکت می کند. برداشت ها کم عمق است. حجم در جهت حرکت منبسط می شود و بر خلاف آن منقبض می شود. هر بالاتر یا پایین تر با مشارکت تایید می شود تا اینکه با تلاش های معکوس شکسته شود.
این حالتی است که در نهایت اندیکاتورهای دنبال کننده روند کار می کنند و اندیکاتورهای بازگشت متوسط معامله گرانی را که متوجه تغییر حالت نمی شوند نابود می کنند. همان اسیلاتوری که سیگنال‌های قابل اعتمادی را در نویز محدود به محدوده چاپ می‌کرد، اکنون با گسترش روند، خوانش‌های مستمر بیش از حد خرید یا فروش بیش از حد را چاپ می‌کند. هر سیگنال مشابه سیگنال های فعال به نظر می رسد. هیچ کدام این کار را نمی کنند.
Momentum Confirmation همچنین حالتی است که اکثر معامله گران وارد آن می شوند زیرا تنها حالتی است که در زمان واقعی آشکار به نظر می رسد. وضوح واقعی است. این مزیت، در حالی که حالت به وضوح قابل مشاهده است، تا حد زیادی به شرکت کنندگانی که خود را در طول فشرده سازی قبلی قرار داده بودند، تغییر کرده است.
چرخش نقدینگی
چرخش نقدینگی حالتی است که انحراف جهتی خالص ندارد. این حالتی است که در آن سرمایه بین دارایی ها، بخش ها یا جفت ها در پاسخ به عملکرد نسبی به جای ساختار مطلق حرکت می کند. یک بازار به فروش می رسد. یک تجمع دیگر سپس آنها تغییر می کنند. سپس یک سوم می پیوندد. قرار گرفتن در معرض کلی بازار تغییر چندانی نمی کند. توزیع انجام می دهد.
این حالت شاخص های مبتنی بر همبستگی را مختل می کند و معامله گرانی را که به رفتار یک دارایی فکر می کنند سردرگم می کند. دارایی روندی ندارد. به داخل یا خارج می چرخد. اندیکاتور فقط آنچه را که برای نمودار اختصاص داده شده آن اتفاق می افتد می بیند. سیگنال واقعی در رابطه بین نمودارها است.
شناخت چرخش نقدینگی مستلزم نگاهی فراتر از نموداری است که معامله می کنید. شاخص ها به ندرت شما را فراتر از خودتان راهنمایی می کنند. این یکی از محدودیت های ساختاری آنهاست.
ریسک توزیع
ریسک توزیع حالتی است که به دنبال تأیید حرکت است، اما قبل از بسیاری از معکوس‌های دردناکی است که خرده‌فروشان تجربه می‌کنند. قیمت همچنان به بالاترین حد خود ادامه می دهد، گاهی اوقات به طور چشمگیری. حجم کاراکتر را تغییر می دهد. عقب‌نشینی‌ها عمیق‌تر می‌شوند اما بهبود می‌یابند و اغلب شمع‌هایی با ظاهری تهاجمی برای ادامه چرخه ایجاد می‌کنند. این روند دست نخورده به نظر می رسد. در پایین، شرکت کنندگانی که روند را ایجاد کردند، خارج می شوند.
این حالتی است که در آن بزرگترین تجمعات یک روزه یک چرخه اغلب رخ می دهد. همچنین این حالتی است که بزرگترین پیچش ها شروع می شود. نشانگرهای روند همیشه به چاپ سیگنال های صعودی ادامه می دهند. نشانگرهای مومنتوم ممکن است رانش را نشان دهند، اما رانش غیرقابل اعتماد و کند است.
حالت با رفتار تشخیص داده می شود، نه با خواندن. ماهیت تجمعات در حال تغییر است. خریداران در اوج کاهش می دهند، اما فروشندگان وحشت نمی کنند. ساختار شکسته به نظر نمی رسد. به سادگی به ورودی هایی که قبلاً آن را کنترل می کردند، پاسخ نمی دهد.
تعیین موقعیت قبل از انتقال ریسک توزیع یکی از گرانترین کارها در معاملات است، به همین دلیل است که قیمت زودهنگام توسط معامله گرانی که می توانند به درستی تغییر رژیم را شناسایی کنند اما نمی توانند از شکاف بین شناسایی و تایید جان سالم به در ببرند، با دردناک ترین هزینه پرداخت می شود. حالت واقعی است. اقدام قیمتی که آن را تأیید می کند، هفته ها آن را عقب می اندازد.
عنوان در مقابل ساختار
حالت هفتم حالتی است که معامله گران را بیشتر گیج می کند زیرا اصلاً در نمودار قابل مشاهده نیست. سر در مقابل ساختار حالتی است که در آن روایت خارجی بر عملکرد کوتاه مدت قیمت تسلط دارد در حالی که ساختار زیربنایی به طور مستقل به توسعه خود ادامه می دهد.
یک رویداد خبری باعث یک حرکت تند می شود. نشانگرها به حرکت واکنش نشان می دهند. معامله گران را بر اساس واکنش قرار دهید. اما تنظیمات ساختاری که قبل از عنوان وجود داشت تغییر نکرده است. سطح هنوز همان جایی است که بود. فشرده سازی هنوز همان جایی است که بود. انباشت یا توزیع هنوز با سرعتی که اتفاق افتاده است، رخ می دهد.
عنوان یک وزوز ایجاد می کند. ساختار تجارت را تولید می کند. اکثر معامله گران به دلیل قوی بودن تیتر به آن واکنش نشان می دهند. معامله گرانی که حالت را می شناسند به ساخت و ساز پاسخ می دهند زیرا بادوام است.
این حالتی است که اکثر معیارها نه تنها اشتباه هستند، بلکه به طور فعال گمراه کننده هستند. آنها به همراه بقیه به تیتر واکنش نشان می دهند. آنها نمی توانند نویز را از سیگنال تشخیص دهند زیرا مدلی از ظاهر ساختار زیرین ندارند.
چرا به رسمیت شناختن رژیم یک مزیت است
هفت حالت متقابل نیستند. آنها با هم همپوشانی دارند، متقاطع می شوند و گاهی اوقات در بازه های زمانی مختلف یک دارایی همزیستی می کنند. بازار اعلام نمی کند که در کدام حالت قرار دارد. بازاریاب باید آن را از روی رفتار، ساختار و زمینه بخواند.
این کاری است که شاخص ها نمی توانند انجام دهند. نشانگر نمی داند در کدام حالت کار می کند. او پیش فرض های خود را اصلاح نمی کند. هنگامی که مدل آن دیگر قابل اجرا نیست، خاموش نمی شود. این به سادگی سیگنال هایی را بر اساس منطق داخلی خود تولید می کند و معامله گر باید تصمیم بگیرد که آیا این سیگنال ها برای بازار فعلی معتبر هستند یا خیر.
این تصمیم به رسمیت شناختن رژیم است. این لایه بالای نشانگر است. این همان چیزی است که نشانگر را در هر زمان مفید یا بی فایده می کند.
معامله گرانی که یک مزیت واقعی ایجاد می کنند، کسانی نیستند که اندیکاتورهای بهتری پیدا می کنند. شاخص هایی که آنها استفاده می کنند اغلب همان ابزارهای ساده ای هستند که برای دهه ها وجود داشته اند. زمانی که به این ابزارها اعتماد می کنند و زمانی که آنها را نادیده می گیرند، تغییر می کند.
انطباق به جای پیش بینی
غریزه ای که اکثر معامله گران به بازار می آورند پیش بینی اتفاق بعدی است. به رسمیت شناختن رژیم این نیست. این نیازی به دانستن آنچه در مرحله بعدی دارد ندارد. این مستلزم دانستن آنچه در حال حاضر اتفاق می افتد و تنظیم قاب بر اساس آن است.
این یک بیانیه کمتر از یک پیش بینی است و مفیدتر است. نیازی نیست بدانید که فشرده سازی محکم به سمت بالا یا پایین برطرف می شود. شما باید بدانید که در فشرده سازی شدید قرار دارید، که اندیکاتورهای دنبال کننده روند شما در شرف تولید سیگنال های نادرست هستند و احتمال گسترش نوسانات نسبت به تداوم جهت در هر جهت بیشتر است.
این برای تغییر رفتار شما کافی است. می توانید اندازه های متفاوتی داشته باشید. می‌توانید به سیگنال‌هایی که به حالت فعلی تعلق ندارند، اعتماد نکنید. می توانید منتظر تصمیم باشید و آنچه را که واقعاً اتفاق می افتد معامله کنید، نه آنچه را که فکر می کنید اتفاق می افتد.
مزیت در شناخت است، نه پیش بینی. بازار به افرادی که رژیم ها را پیش بینی می کنند پاداش نمی دهد. به افرادی که به آنها توجه می کنند پاداش می دهد.
شاخص ها متوجه نمی شوند. محاسبه می کنند. نقطه یابی کاری است که یک بازاریاب نمی تواند آن را برون سپاری کند.
بیشتر از SwapHunt
مشاهدات بلند مدت در ساختار، رفتار و زمان.
دانلود رایگان: هزینه زودهنگام بودن – هنگام موقعیت یابی قبل از حرکت بازار.
کتاب های الکترونیکی:
📘 لبه های آرام – با سرعت، ساختار و انتخاب
📗 خواندن بازار، نه اخبار – در مورد ساختار، رفتار، و اثرات درجه دوم
📙 زمانی که نباید معامله کرد – هنگام تصمیم گیری در شرایط عدم اطمینان
دنبال کنید @SwapHunt برای مشاهدات روزانه
این محتوا فقط برای اهداف آموزشی است. مشاوره مالی نیست
چرا حالت‌های بازار از شاخص‌ها مهم‌تر هستند در ابتدا در Coinmonks در Medium منتشر شد، جایی که مردم با برجسته کردن و پاسخ دادن به این داستان به گفتگو ادامه می‌دهند.
